引 言

第一章 北交所概述

第一節(jié) 北交所的誕生

第二節(jié) 鼓勵(lì)專精特新 “小巨人” 企業(yè)在北交所上市

一、何為專精特新 “小巨人” 企業(yè)

二、鼓勵(lì)專精特新企業(yè)在北交所上市

三、專精特新 “小巨人” 企業(yè)的認(rèn)定

第三節(jié) 北交所上市條件與審核流程

一、北交所上市條件

二、北交所上市一般審核流程

第四節(jié) 北交所與其他板塊上市條件及交易制度對(duì)比

一、市場定位對(duì)比

二、上市財(cái)務(wù)條件對(duì)比

三、股票限售及交易制度對(duì)比

第五節(jié) 北交所上市路徑

第六節(jié) 北交所向科創(chuàng)板、 創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板的有關(guān)規(guī)定

一、轉(zhuǎn)板的基本條件

二、交易所轉(zhuǎn)板審核程序

三、轉(zhuǎn)板后限售要求

第七節(jié) 北交所股票交易重要規(guī)則

一、投資者要求

二、交易時(shí)間

三、單筆申報(bào)數(shù)量

四、交易價(jià)格限價(jià)規(guī)定

五、每日漲跌幅限制

六、臨時(shí)停牌機(jī)制

七、大宗交易

第八節(jié) 北交所再融資基本規(guī)則

一、證券發(fā)行種類和發(fā)行方式

二、證券發(fā)行條件

三、證券發(fā)行程序

四、鎖定期要求

五、中國證監(jiān)會(huì)發(fā)行注冊程序

第九節(jié) 北交所信息披露重要規(guī)則

一、信息披露的基本原則

二、關(guān)于定期報(bào)告與臨時(shí)報(bào)告

三、應(yīng)當(dāng)披露的交易

四、違反信息披露規(guī)則的情形與處罰案例

第二章 北交所上市路徑總體要求

第一節(jié) 企業(yè)如何掛牌新三板基礎(chǔ)層

一、新三板基礎(chǔ)層掛牌的基本條件

二、全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)審核中重點(diǎn)關(guān)注的問題

第二節(jié) 企業(yè)如何掛牌新三板創(chuàng)新層

一、基礎(chǔ)層企業(yè)向創(chuàng)新層升層的流程與條件

二、企業(yè)直接申請(qǐng)?jiān)趧?chuàng)新層掛牌的條件

三、從創(chuàng)新層降層至基礎(chǔ)層的條件和程序

第三節(jié) 企業(yè)股份制改造的流程

一、股份制改造的步驟

二、股份制改造過程中重點(diǎn)關(guān)注的幾大問題

第四節(jié) 企業(yè)在新三板掛牌重點(diǎn)關(guān)注幾大問題

一、歷史沿革規(guī)范性

二、財(cái)務(wù)規(guī)范性

三、持續(xù)經(jīng)營能力

四、環(huán)保合規(guī)性

五、供應(yīng)商客戶合理性

第五節(jié) 北交所股權(quán)激勵(lì)政策及案例分析

一、激勵(lì)對(duì)象范圍

二、激勵(lì)股權(quán)的數(shù)量

三、激勵(lì)工具與定價(jià)規(guī)則

第六節(jié) 北交所上市前股權(quán)激勵(lì) “遞延” 繳納個(gè)人所得稅政策解讀

一、激勵(lì)對(duì)象享受 “遞延” 繳納個(gè)人所得稅的政策依據(jù)

二、可以適用 “遞延” 繳納個(gè)人所得稅的股權(quán)激勵(lì)類型

三、股權(quán)激勵(lì)享受遞延納稅政策需滿足的條件

第三章 北交所上市實(shí)操要點(diǎn)

第一節(jié) 北交所上市關(guān)于股權(quán)代持規(guī)范要點(diǎn)

一、北交所IPO關(guān)于股權(quán)代持的監(jiān)管規(guī)定

二、股權(quán)代持形成的幾種情形

三、關(guān)于股權(quán)代持問題問詢案例

四、中介機(jī)構(gòu)關(guān)于股權(quán)代持核查要點(diǎn)

第二節(jié) 北交所上市關(guān)于發(fā)行人存在 “三類股東” 的核查及披露要求

一、關(guān)于 “三類股東” 的相關(guān)規(guī)定

二、發(fā)行人股東涉及 “三類股東” 上市案例

三、關(guān)于 “三類股東” 的核查要點(diǎn)

第三節(jié) 北交所上市關(guān)于 “對(duì)賭協(xié)議” 處理方式及案例分析

一、關(guān)于對(duì)賭協(xié)議的法律規(guī)定

二、對(duì)賭等特殊投資條款的核查

三、發(fā)行人上市前存在對(duì)賭協(xié)議的審核案例

四、對(duì)賭協(xié)議的處理方式

第四節(jié) 北交所上市關(guān)于發(fā)行人實(shí)際控制人相關(guān)問題

一、實(shí)際控制人的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)

二、關(guān)于多人共同控制的認(rèn)定

三、關(guān)于認(rèn)定擬上市公司無實(shí)際控制人的有關(guān)規(guī)定

第五節(jié) 從問詢函看上市審核過程中與實(shí)際控制人相關(guān)的重點(diǎn)問題

一、關(guān)于認(rèn)定實(shí)際控制人的準(zhǔn)確性

二、報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人實(shí)際控制人發(fā)生變化

第六節(jié) 北交所上市關(guān)于關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易認(rèn)定的相關(guān)規(guī)定

一、關(guān)聯(lián)方的認(rèn)定規(guī)則

二、關(guān)聯(lián)交易的認(rèn)定規(guī)則及審核重點(diǎn)

第七節(jié) 北交所上市審核過程中對(duì)關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易重點(diǎn)關(guān)注的問題

一、北交所對(duì)發(fā)行人關(guān)于關(guān)聯(lián)交易的問詢案例

二、北交所對(duì)關(guān)聯(lián)交易的核查要點(diǎn)

第八節(jié) 北交所上市關(guān)于同業(yè)競爭的相關(guān)規(guī)定及解決方案

一、《信息披露準(zhǔn)則第 46 號(hào)》第58條的規(guī)定

二、《北交所上市指引第1號(hào)》的相關(guān)規(guī)定

三、《監(jiān)管規(guī)則適用指引———發(fā)行類第6號(hào)》的相關(guān)規(guī)定

第九節(jié) 北交所上市關(guān)于數(shù)據(jù)安全與合規(guī)審核要點(diǎn)

一、企業(yè)數(shù)據(jù)安全與合規(guī)的相關(guān)立法

二、北交所關(guān)于數(shù)據(jù)安全與合規(guī)的問詢要點(diǎn)

三、企業(yè)數(shù)據(jù)安全與合規(guī)建設(shè)要點(diǎn)

第十節(jié) 北交所上市關(guān)于股權(quán)激勵(lì)事項(xiàng)的核查要點(diǎn)

一、股權(quán)激勵(lì)相關(guān)的信息披露要求

二、中介機(jī)構(gòu)對(duì)股權(quán)激勵(lì)相關(guān)事項(xiàng)的核查要點(diǎn)

三、問詢案例

四、總結(jié)

第十一節(jié) 北交所上市關(guān)于銀行流水核查要點(diǎn)

一、北交所關(guān)于銀行流水核查之問詢案例

二、《監(jiān)管規(guī)則適用指引———發(fā)行類第5號(hào)》 的相關(guān)要求

三、發(fā)行人及中介機(jī)構(gòu)關(guān)于銀行流水問詢回復(fù)要點(diǎn)

第十二節(jié) 北交所上市關(guān)于董監(jiān)高變動(dòng)的核查要求

一、關(guān)于董事、 高級(jí)管理人員變更的相關(guān)規(guī)定

二、北交所問詢案例及回復(fù)要點(diǎn)

第十三節(jié) 北交所上市關(guān)于勞動(dòng)用工合規(guī)性審核要點(diǎn)

一、北交所關(guān)于中介機(jī)構(gòu)核查勞動(dòng)用工的相關(guān)規(guī)定

二、關(guān)于企業(yè)應(yīng)為員工繳納社會(huì)保險(xiǎn)、公積金的主要法律規(guī)定

三、企業(yè)未為員工繳納社會(huì)保險(xiǎn)、公積金的主要合理原因

四、北交所關(guān)于勞動(dòng)用工問詢要點(diǎn)

五、幾種特殊用工主要形式及上市審核要點(diǎn)

第十四節(jié) 北交所上市關(guān)于環(huán)保合規(guī)審核重點(diǎn)

一、北交所就環(huán)保合規(guī)性審核要點(diǎn)匯總

二、擬上市企業(yè)及中介機(jī)構(gòu)回復(fù)要點(diǎn)

第十五節(jié) 北交所上市關(guān)于大客戶依賴審核尺度

一、相關(guān)規(guī)定

二、北交所審核案例及回復(fù)要點(diǎn)

第十六節(jié) 北交所上市關(guān)于業(yè)績下滑的核查要求

一、關(guān)于業(yè)績下滑的相關(guān)監(jiān)管規(guī)定

二、北交所關(guān)于業(yè)績下滑核查之問詢案例

三、對(duì)于業(yè)績下滑的核查要求和回復(fù)要點(diǎn)

第十七節(jié) 北交所上市關(guān)于獨(dú)立持續(xù)經(jīng)營能力的核查要求

一、關(guān)于獨(dú)立持續(xù)經(jīng)營能力核查的相關(guān)規(guī)定

二、獨(dú)立持續(xù)經(jīng)營能力的核查要點(diǎn)

第十八節(jié) 北交所關(guān)于表決權(quán)差異安排的相關(guān)規(guī)定

一、設(shè)置表決權(quán)差異安排的資格條件

二、設(shè)置表決權(quán)差異安排的流程

三、特別表決權(quán)股份的轉(zhuǎn)換

四、表決權(quán)差異安排的限制

第十九節(jié) 北交所上市關(guān)于重大違法行為的認(rèn)定和處罰的核查要求

一、關(guān)于違法行為和處罰的相關(guān)規(guī)定

二、關(guān)于違法行為和處罰的核查要點(diǎn)

第二十節(jié) 北交所上市關(guān)于訴訟仲裁審核要點(diǎn)

一、相關(guān)法律規(guī)定

二、中介機(jī)構(gòu)對(duì)訴訟仲裁的核查要求

三、中介機(jī)構(gòu)對(duì)訴訟仲裁的核查方式

四、北交所上市審核部門針對(duì)訴訟或仲裁的問詢重點(diǎn)

第二十一節(jié) 北交所上市關(guān)于募投項(xiàng)目關(guān)注要點(diǎn)

一、北交所關(guān)于募集資金用途 (募投項(xiàng)目) 的相關(guān)規(guī)定

二、北交所關(guān)于募集資金用途 (募投項(xiàng)目) 問詢要點(diǎn)

第二十二節(jié) 發(fā)行人存在第三方回款核查要點(diǎn)

一、監(jiān)管相關(guān)規(guī)定

二、發(fā)行人存在第三方回款的相關(guān)審核案例

三、關(guān)于第三方回款的核查要點(diǎn)

第二十三節(jié) 發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)業(yè)務(wù)重組與主營業(yè)務(wù)是否發(fā)生變化的界定標(biāo)準(zhǔn)

一、北交所對(duì)主營業(yè)務(wù)穩(wěn)定的相關(guān)規(guī)定

二、報(bào)告期內(nèi)涉及業(yè)務(wù)重組審核案例

三、審核部門對(duì)發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)發(fā)生業(yè)務(wù)重組的重點(diǎn)關(guān)注問題

第二十四節(jié) 發(fā)行人存在經(jīng)銷商模式下收入確認(rèn)的核查要點(diǎn)

一、關(guān)于發(fā)行人經(jīng)銷模式的相關(guān)規(guī)定

二、北交所審核案例分析

三、關(guān)于經(jīng)銷商模式核查要點(diǎn)

第二十五節(jié) 北交所上市關(guān)于財(cái)務(wù)內(nèi)控的核查要求

一、北交所關(guān)于財(cái)務(wù)內(nèi)控相關(guān)法律規(guī)定

二、中介機(jī)構(gòu)對(duì)財(cái)務(wù)內(nèi)控的核查要求

三、關(guān)于財(cái)務(wù)內(nèi)控的審核案例與回復(fù)要點(diǎn)

第二十六節(jié) 從凱華材料成功過會(huì)看北交所上會(huì)審核流程

一、從上市申報(bào)到過會(huì)的整體流程

二、凱華材料上會(huì)重點(diǎn)關(guān)注問題

三、上會(huì)現(xiàn)場問題回復(fù)技巧

第二十七節(jié) 發(fā)行人在審期間進(jìn)行現(xiàn)金分紅的處理方式

一、在審期間現(xiàn)金分紅相關(guān)規(guī)定

二、審核案例分析

三、在審期間現(xiàn)金分紅的核查要點(diǎn)

第二十八節(jié) 過會(huì)后出現(xiàn)業(yè)績下滑對(duì)發(fā)行程序的影響

一、關(guān)于業(yè)績下滑的相關(guān)規(guī)定

二、過會(huì)后因業(yè)績下滑終止注冊案例

第二十九節(jié) 北交所自律監(jiān)管措施和紀(jì)律處分的相關(guān)規(guī)定

一、北交所自律監(jiān)管措施和紀(jì)律處分的監(jiān)管對(duì)象

二、自律監(jiān)管和紀(jì)律處分措施

三、自律監(jiān)管和紀(jì)律處分對(duì)上市公司的不利影響

第三十節(jié) 北交所上市未過會(huì)典型案例分析

一、2022 年北交所發(fā)行審核概況

二、未過會(huì)原因統(tǒng)計(jì)

三、典型案例分析