中國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展報(bào)告(2013年度)
定 價(jià):53 元
- 作者:中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì) 編
- 出版時(shí)間:2015/2/1
- ISBN:9787504977977
- 出 版 社:中國(guó)金融出版社
- 中圖法分類(lèi):F832.55
- 頁(yè)碼:
- 紙張:膠版紙
- 版次:1
- 開(kāi)本:16開(kāi)
2 013年,世界經(jīng)濟(jì)緩慢曲折復(fù)蘇。美國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)能持續(xù)增強(qiáng),但面臨若干政一策風(fēng)險(xiǎn);歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)走出衰退,但復(fù)蘇態(tài)勢(shì)不穩(wěn);日本經(jīng)濟(jì)受政策刺激強(qiáng)勁反彈,長(zhǎng)期內(nèi)挑戰(zhàn)仍存;部分新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體增長(zhǎng)放緩,金融市場(chǎng)動(dòng)蕩,面臨的風(fēng)險(xiǎn)上升。在此背景下,全球場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)整體規(guī)模上升,但總市值有所下降。其中利率類(lèi)衍生產(chǎn)品占市場(chǎng)主體地位,規(guī)模同比上升;外匯類(lèi)衍生產(chǎn)品和股票類(lèi)衍生產(chǎn)品繼續(xù)保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì);信用類(lèi)衍生產(chǎn)品和商品類(lèi)衍生產(chǎn)品延續(xù)下降趨勢(shì)。相較于國(guó)際金融危機(jī)前的爆炸式增長(zhǎng),全球場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)在近期的發(fā)展速度更加穩(wěn)健。
2013年,中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展呈現(xiàn)穩(wěn)中向好的良好態(tài)勢(shì)。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)形勢(shì)良好,工業(yè)生產(chǎn)增速企穩(wěn)回升,投資、消費(fèi)穩(wěn)定增長(zhǎng),消費(fèi)價(jià)格漲幅和就業(yè)基本平穩(wěn),資源性產(chǎn)品價(jià)格改革繼續(xù)推進(jìn),國(guó)際收支保持經(jīng)常項(xiàng)目與資本和金融項(xiàng)目雙順差。在此背景下,我國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)基本保持平穩(wěn)。利率類(lèi)衍生產(chǎn)品市場(chǎng)規(guī)模有所減少;外匯類(lèi)衍生產(chǎn)品交易增速維持近年來(lái)較高勢(shì)頭,部分產(chǎn)品交投活躍;信用類(lèi)衍生產(chǎn)品市場(chǎng)參與者信心有所增強(qiáng);黃金衍生產(chǎn)品需求旺盛,場(chǎng)外黃金衍生產(chǎn)品序列基本健全。同時(shí),隨著市場(chǎng)投資者類(lèi)型不斷豐富、基礎(chǔ)設(shè)施不斷健全,整個(gè)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)在風(fēng)險(xiǎn)管理和價(jià)格發(fā)現(xiàn)方面的重要作用將進(jìn)一步凸顯。
第一部分中國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的發(fā)展
一、中國(guó)利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展情況
(一)2013年各類(lèi)人民幣利率衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(二)2013年人民幣利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行特點(diǎn)
二、中國(guó)匯率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展情況
(一)匯率類(lèi)衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(二)外幣對(duì)匯率衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(三)中國(guó)匯率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行特點(diǎn)
專(zhuān)欄一中國(guó)(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)設(shè)立的意義及對(duì)人民幣匯率和利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的影響
三、中國(guó)信用衍生產(chǎn)品的創(chuàng)新和發(fā)展
(一)CRM市場(chǎng)運(yùn)行情況
(二)信用類(lèi)衍生產(chǎn)品發(fā)展面臨的主要問(wèn)題
(三)市場(chǎng)建設(shè)與推廣
專(zhuān)欄二信用衍生產(chǎn)品對(duì)于商業(yè)銀行緩釋風(fēng)險(xiǎn)和資本管理的作用
專(zhuān)欄三如何進(jìn)一步提升我國(guó)信用衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的功能實(shí)現(xiàn)第一部分中國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的發(fā)展
一、中國(guó)利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展情況
(一)2013年各類(lèi)人民幣利率衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(二)2013年人民幣利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行特點(diǎn)
二、中國(guó)匯率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展情況
(一)匯率類(lèi)衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(二)外幣對(duì)匯率衍生產(chǎn)品運(yùn)行情況
(三)中國(guó)匯率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行特點(diǎn)
專(zhuān)欄一中國(guó)(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)設(shè)立的意義及對(duì)人民幣匯率和利率衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的影響
三、中國(guó)信用衍生產(chǎn)品的創(chuàng)新和發(fā)展
(一)CRM市場(chǎng)運(yùn)行情況
(二)信用類(lèi)衍生產(chǎn)品發(fā)展面臨的主要問(wèn)題
(三)市場(chǎng)建設(shè)與推廣
專(zhuān)欄二信用衍生產(chǎn)品對(duì)于商業(yè)銀行緩釋風(fēng)險(xiǎn)和資本管理的作用
專(zhuān)欄三如何進(jìn)一步提升我國(guó)信用衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的功能實(shí)現(xiàn)
四、中國(guó)黃金衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展情況
(一)國(guó)內(nèi)場(chǎng)外市場(chǎng)的主要黃金衍生產(chǎn)品
(二)國(guó)內(nèi)黃金衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行特點(diǎn)
五、場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)制度建設(shè)
(一)簡(jiǎn)化市場(chǎng)準(zhǔn)入門(mén)檻
(二)市場(chǎng)標(biāo)準(zhǔn)文本規(guī)范發(fā)展
第二部分國(guó)際場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的發(fā)展
一、全球場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的發(fā)展概況
(一)全球場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的交易概況
專(zhuān)欄四ISDA信用事件決定委員會(huì)機(jī)制介紹
(二)全球場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)參與者結(jié)構(gòu)
(三)美國(guó)金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展概況及特點(diǎn)
專(zhuān)欄五美國(guó)金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)——“誘致性”發(fā)展模式
(四)歐洲金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展概況及特點(diǎn)
專(zhuān)欄六2013年歐洲場(chǎng)內(nèi)金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)運(yùn)行情況
(五)亞洲金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展概況及特點(diǎn)
二、場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展的最新動(dòng)態(tài)與趨勢(shì)
(一)國(guó)際場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品監(jiān)管政策最新進(jìn)展
專(zhuān)欄七“跨境監(jiān)管”、“合規(guī)替代”的國(guó)際進(jìn)展
專(zhuān)欄八各國(guó)中央銀行對(duì)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施的監(jiān)管不斷強(qiáng)化
(二)全球金融衍生產(chǎn)品監(jiān)管改革背景下的市場(chǎng)機(jī)制建設(shè)
第三部分中國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)展望
一、國(guó)內(nèi)外政策環(huán)境對(duì)我國(guó)衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展的影響分析
(一)國(guó)內(nèi)政策環(huán)境變化及對(duì)我國(guó)衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展的影響分析
(二)國(guó)外政策環(huán)境變化對(duì)我國(guó)衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展的影響分析
二、發(fā)展我國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的具體思路
(一)發(fā)展場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品的必要性
(二)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展面臨的主要問(wèn)題
(三)發(fā)展我國(guó)場(chǎng)外金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的具體思路
三、2014年的有關(guān)政策建議
(一)進(jìn)一步完善基礎(chǔ)性產(chǎn)品
(二)促進(jìn)參與主體多元化
(三)加強(qiáng)跨市場(chǎng)之間的聯(lián)通
(四)加強(qiáng)非金融企業(yè)衍生產(chǎn)品教育與培訓(xùn)
(五)充分發(fā)揮市場(chǎng)自律,進(jìn)一步健全監(jiān)管框架
(六)加強(qiáng)金融衍生產(chǎn)品制度建設(shè)