第1章 導(dǎo)論

1.1 研究背景與研究意義

1.1.1 研究背景

1.1.2 擬研究問(wèn)題的提出及研究意義

1.2 研究視角的確定

1.2.1 風(fēng)險(xiǎn)、風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型、風(fēng)險(xiǎn)偏好

1.2.2 會(huì)計(jì)資本、經(jīng)濟(jì)資本、監(jiān)管資本

1.3 研究思路、內(nèi)容、方法與技術(shù)路線

1.3.1 研究思路

1.3.2 論文內(nèi)容

1.3.3 研究方法

1.3.4 技術(shù)路線

1.4 擬解決的關(guān)鍵性問(wèn)題及創(chuàng)新點(diǎn)

第2章 國(guó)內(nèi)外研究綜述及評(píng)析

2.1 資本監(jiān)管理論研究

2.1.1 國(guó)外研究

2.1.2 國(guó)內(nèi)研究

2.2 資本監(jiān)管制度變遷或改進(jìn)研究

2.3 監(jiān)管資本套利研究

2.3.1 國(guó)外研究

2.3.2 國(guó)內(nèi)研究

2.4 順周期性研究

2.4.1 國(guó)外研究

2.4.2 國(guó)內(nèi)研究

2.5 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)與宏觀審慎監(jiān)管研究

2.5.1 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

2.5.2 宏觀審慎監(jiān)管

2.6 資本監(jiān)管有效性研究

2.6.1 國(guó)外研究

2.6.2 國(guó)內(nèi)研究

2.7 文獻(xiàn)述評(píng)及本章小結(jié)

第3章 資本監(jiān)管的一般理論及風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整標(biāo)準(zhǔn)

3.1 銀行監(jiān)管的理論基礎(chǔ)

3.1.1 市場(chǎng)失靈說(shuō)

3.1.2 金融脆弱假說(shuō)

3.1.3 政府：看得見(jiàn)的手及其失靈

3.2 資本監(jiān)管的一般理論

3.2.1 市場(chǎng)對(duì)銀行的資本約束

3.2.2 監(jiān)管對(duì)銀行的資本約束

3.3 資本監(jiān)管的動(dòng)態(tài)調(diào)整標(biāo)準(zhǔn)：風(fēng)險(xiǎn)視角

3.3.1 現(xiàn)有理論隱含的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)及其缺陷

3.3.2 風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整標(biāo)準(zhǔn)

3.3.3 動(dòng)態(tài)監(jiān)管的一般實(shí)現(xiàn)手段

3.3.4 實(shí)施動(dòng)態(tài)資本監(jiān)管的模型假設(shè)及分析

3.4 本章小結(jié)

第4章 金融風(fēng)險(xiǎn)演變下的商業(yè)銀行資本監(jiān)管變革

4.1 金融風(fēng)險(xiǎn)變化與銀行風(fēng)險(xiǎn)管理面臨的挑戰(zhàn)

4.1.1 信用風(fēng)險(xiǎn)暴露開(kāi)始加快

4.1.2 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)及境外合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理難度加大

4.1.3 投融資多元化和跨業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理承壓

4.1.4 操作風(fēng)險(xiǎn)形勢(shì)嚴(yán)峻

4.1.5 交叉性、輸入型風(fēng)險(xiǎn)亟待關(guān)注

4.2 資本監(jiān)管戰(zhàn)略導(dǎo)向：從微觀審慎到宏微觀審慎監(jiān)管并舉

4.2.1 監(jiān)管戰(zhàn)略的提出

4.2.2 資本監(jiān)管戰(zhàn)略

4.3 資本計(jì)量的調(diào)整

4.3.1 資本定義及資本補(bǔ)充機(jī)制

4.3.2 資本計(jì)量方法的調(diào)整

4.4 資本監(jiān)管的范疇：從傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管到并表監(jiān)管

4.5 資本監(jiān)管的模式：從規(guī)則導(dǎo)向到激勵(lì)相容

4.6 系統(tǒng)重要性銀行的監(jiān)管強(qiáng)化

4.6.1 恢復(fù)處置和危機(jī)管理

4.6.2 總損失吸收能力

4.6.3 有效風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)加總與報(bào)告

4.7 資本監(jiān)管的第二支柱：內(nèi)部資本充足評(píng)估

4.7.1 實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與資本附加

4.7.2 全面壓力測(cè)試及壓力情景下的資本充足預(yù)測(cè)

4.7.3 資本充足率預(yù)測(cè)：一個(gè)實(shí)例

4.8 本章小結(jié)

第5章 監(jiān)管資本套利及其負(fù)外部性防控

5.1 監(jiān)管資本套利的理論分析

5.1.1 監(jiān)管套利的理論基礎(chǔ)

5.1.2 監(jiān)管資本套利的動(dòng)因

5.2 監(jiān)管資本套利的一般模式

5.2.1 風(fēng)險(xiǎn)度量模型的選擇

5.2.2 交易行為的選擇

5.2.3 資產(chǎn)組合形式的選擇

5.2.4 資本工具的選擇

5.2.5 銀行的國(guó)際化

5.3 我國(guó)商業(yè)銀行監(jiān)管資本套利的主要渠道

5.3.1 類(lèi)信貸

5.3.2 T D和代理回購(gòu)模式

5.3.3 結(jié)構(gòu)化融資

5.3.4 不良資產(chǎn)注入理財(cái)產(chǎn)品騰挪術(shù)

5.3.5 其他創(chuàng)新金融工具：資產(chǎn)證券化

5.4 杠桿率的引入對(duì)防止套利的作用

5.5 監(jiān)管資本套利的影響分析

5.5.1 正外部性影響

5.5.2 負(fù)外部性影響

5.6 監(jiān)管資本套利下的監(jiān)管改進(jìn)

5.7 本章小結(jié)

第6章 逆周期資本緩沖指標(biāo)的適用性檢驗(yàn)

6.1 資本監(jiān)管的順周期效應(yīng)及逆周期資本緩沖機(jī)制的提出

6.2 逆周期資本緩沖機(jī)制的相關(guān)研究進(jìn)展

6.3 逆周期資本緩沖理論模型的構(gòu)建

6.4 逆周期監(jiān)管資本緩沖測(cè)算基于廣義信貸余額口徑與社會(huì)融資余額口徑

6.4.1 基于廣義信貸余額口徑的數(shù)據(jù)來(lái)源

6.4.2 基于修正后的社會(huì)融資余額口徑的數(shù)據(jù)來(lái)源

6.4.3 模型測(cè)算

6.4.4 結(jié)果分析

6.5 基本結(jié)論

6.6 其他指標(biāo)的參考作用

6.6.1 M2/GDP及非信貸融資活動(dòng)對(duì)M2的影響

6.6.2 信貸邊際投資效率或企業(yè)債務(wù)對(duì)GDP的邊際貢獻(xiàn)率

6.7 本章小結(jié)

第7章 資本監(jiān)管對(duì)銀行資本及風(fēng)險(xiǎn)水平影響評(píng)估

7.1 資本監(jiān)管與銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)行為關(guān)系的一般邏輯

7.1.1 資本監(jiān)管對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好的約束作用

7.1.2 特許權(quán)價(jià)值、銀行資本與銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)

7.2 資本充足性監(jiān)管下銀行資本水平和風(fēng)險(xiǎn)水平的實(shí)證檢驗(yàn)

7.2.1 資本充足率監(jiān)管強(qiáng)度的制度演變

7.2.2 實(shí)證分析視角的選擇

7.2.3 模型與變量選擇

7.2.4 實(shí)證結(jié)果與分析

7.3 補(bǔ)充檢驗(yàn)

7.4 本章小結(jié)

第8章 資本監(jiān)管約束下的銀行最適資本充足率

8.1 問(wèn)題的提出

8.2 研究角度

8.3 模型構(gòu)建

8.3.1 基礎(chǔ)理論模型

8.3.2 標(biāo)準(zhǔn)化的銀行資本充足率模型

8.3.3 最優(yōu)解特征

8.3.4 模型解決方案

8.4 模型校準(zhǔn)和實(shí)證檢驗(yàn)

8.4.1 校準(zhǔn)模型參數(shù)

8.4.2 模型實(shí)證檢驗(yàn)

8.5 本章小結(jié)

第9章 研究結(jié)論與展望

9.1 研究結(jié)論

9.2 政策建議

9.3 研究的局限性和研究展望

9.3.1 研究的局限性

9.3.2 研究展望

參考文獻(xiàn)

致 謝