市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)研究（叢書）
定 價(jià)：45 元
叢書名：中山大學(xué)985工程產(chǎn)業(yè)與區(qū)域發(fā)展研究哲學(xué)社會(huì)科學(xué)創(chuàng)新基地叢書
- 作者：陳浪南 等著
- 出版時(shí)間：2008/8/1
- ISBN：9787509508008
- 出 版 社：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社一
- 中圖法分類：F830.9
- 頁(yè)碼：
- 紙張：膠版紙
- 版次：
- 開本：16開
本書首先著眼于市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)理論模型研究，篇以交易者看法差異和賣空限制為切入點(diǎn)，重點(diǎn)研究指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)的價(jià)格形成、交易成本（價(jià)差）和信息效率等問(wèn)題。其次著眼于市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)理論的應(yīng)用研究；第二篇針對(duì)開市前議價(jià)過(guò)程建模，以隱形指令為切入點(diǎn)，重點(diǎn)研究了市場(chǎng)透明度對(duì)市場(chǎng)質(zhì)量的影響；第三篇在詳細(xì)考察了我國(guó)特殊的外匯市場(chǎng)環(huán)境和外匯交易系統(tǒng)的歷史演變過(guò)程的基礎(chǔ)上，從市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)角度出發(fā)，構(gòu)建了基于央行干預(yù)的人民幣匯率決定和波動(dòng)的微觀結(jié)構(gòu)模型，較好地解釋了“中國(guó)式匯率之謎”，同時(shí)還考察了央行在匯率形成機(jī)制中的具體作用以及交易者交易策略對(duì)人民幣匯率決定的作用。本書基本上圍繞中國(guó)的金融市場(chǎng)特征進(jìn)行建模研究，對(duì)豐富我國(guó)的金融市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)理論具有較高的學(xué)術(shù)價(jià)值，對(duì)完善我國(guó)金融市場(chǎng)建設(shè)、尤其是人民幣匯率形成機(jī)制等方面具有較大的現(xiàn)實(shí)意義。
篇 看法差異、信息不對(duì)稱、賣空限制與價(jià)格形成——指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)的價(jià)格行為研究
內(nèi)容提要
章 引言
一、市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)的研究領(lǐng)域和方法
二、研究動(dòng)機(jī)和意義
第二章 文獻(xiàn)回顧與述評(píng)
一、報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)的研究
二、指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)的研究
三、模式研究中的模型設(shè)定和研究方法
四、國(guó)內(nèi)的研究現(xiàn)狀
第三章 模型設(shè)定
一、交易機(jī)制
二、資產(chǎn)價(jià)值
三、偏好假定
四、信息不對(duì)稱假設(shè)
第四章 模型的均衡解
一、均衡
二、知情交易者所面臨的問(wèn)題
三、未知情交易者所面臨的問(wèn)題
四、均衡的買賣報(bào)價(jià)和指令選擇策略
五、均衡價(jià)差及其性質(zhì)
六、小結(jié)
第五章 未知情者信念的更新和買賣報(bào)價(jià)的調(diào)整過(guò)程
一、信息的收斂速度和買賣報(bào)價(jià)的調(diào)整過(guò)程
二、信息收斂速度的性質(zhì)
三、小結(jié)
第六章 模型的擴(kuò)展
第七章 結(jié)論
附錄
參考文獻(xiàn)
第二篇 指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)的價(jià)格形成與買賣價(jià)差分析
內(nèi)容提要
章 引言
一、證券市場(chǎng)透明度與市場(chǎng)質(zhì)量
二、研究動(dòng)機(jī)和意義
第二章 文獻(xiàn)綜述
一、理論分析與建模
二、實(shí)證研究
三、實(shí)驗(yàn)研究
四、國(guó)內(nèi)的研究現(xiàn)狀
第三章 模型設(shè)定
一、交易過(guò)程的描述
二、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)
三、信息、交易者及其策略空間
四、交易者的策略空間
第四章 隱形指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)上的均衡策略
一、均衡的定義
二、基準(zhǔn)模型
三、知情交易者的指令提交策略
四、未知情交易者的限價(jià)指令提交策略
第五章 透明指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)上的均衡策略
一、知情交易者的市價(jià)指令策略
二、未知情交易者的策略
三、均衡策略
第六章 市場(chǎng)流動(dòng)性的比較靜態(tài)分析
一、隱形限價(jià)指令的存在性特征
二、市場(chǎng)流動(dòng)性比較
第七章 社會(huì)福利的比較靜態(tài)分析
一、市場(chǎng)各參與者的期望收益
二、福利比較
第八章 結(jié)論
附錄
參考文獻(xiàn)
第三篇 人民幣市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)研究
章 引言
一、命題的提出
二、研究方法
三、本篇結(jié)構(gòu)
第二章 文獻(xiàn)評(píng)述
一、匯率決定理論的發(fā)展
二、外匯市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)的文獻(xiàn)評(píng)述
三、央行外匯干預(yù)的文獻(xiàn)評(píng)述
第三章 我國(guó)外匯市場(chǎng)微觀結(jié)構(gòu)分析
一、我國(guó)外匯市場(chǎng)的發(fā)展歷程
二、銀行間外匯市場(chǎng)的交易制度
三、我國(guó)外匯市場(chǎng)的價(jià)格形成機(jī)制
四、我國(guó)外匯市場(chǎng)的央行干預(yù)
五、我國(guó)人民幣匯率制度特征的總結(jié)
第四章 匯率決定與波動(dòng)的微觀結(jié)構(gòu)模型
一、文獻(xiàn)回顧
二、匯率制度分類與交易機(jī)制
三、模型的設(shè)定和求解
四、匯率的決定與波動(dòng)機(jī)制
五、匯率制度之謎的解釋
六、本章結(jié)論
第五章 人民幣匯率決定與波動(dòng)的微觀結(jié)構(gòu)模型
一、日內(nèi)交易流程
二、模型的設(shè)定
三、模型的均衡分析
四、本章結(jié)論
第六章 競(jìng)價(jià)系統(tǒng)下的人民幣匯率決定與央行干預(yù)策略
一、模型的設(shè)定
二、模型的均衡分析
三、下單策略互動(dòng)分析
四、本章結(jié)論
第七章 混合系統(tǒng)下的人民幣匯率決定與會(huì)員交易策略
一、模型的設(shè)定
二、模型的均衡分析
三、本章結(jié)論
第八章 結(jié)論與建議
一、研究結(jié)論
二、建議與對(duì)策
三、未來(lái)研究方向
附錄
附錄一《IMF匯率制度的實(shí)際分類》
附錄二（命題4.1的證明）
附錄三（命題4.2的證明）
附錄四（命題4.3的證明）
附錄五（命題5.1的證明）
附錄六（命題5.2的證明）
附錄七（命題5.3的證明）
附錄八（命題7.1的證明）
附錄九（命題7.2的證明）
附錄十（命題7.3的證明）
參考文獻(xiàn)
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