《2019~2020中國上市公司訴訟藍皮書》聚焦2019~2020年中國上市公司的訴訟情況,采用數(shù)據(jù)與案例相結(jié)合的形式,對31個行業(yè)、近4000家上市公司、5037個司法判例的訴訟總體情況進行了分析及實證研究。本書涉及大量原始資料收集、要素分類及數(shù)據(jù)統(tǒng)計處理,目的是為上市公司高管、投資者、律師提供實務借鑒,以期*終能對上市公司的規(guī)范化管理、糾紛解決、運行風險防范等起到參考作用。
序
2019年,是中國資本市場不平凡的一年:1月28日證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于在上海證券交易所設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制的實施意見》,揭開了股票發(fā)行注冊制在中國落地的大幕;12月28日《證券法》終于完成“大修”,在證券發(fā)行制度、法律責任、投資者保護等方面進行了完善。2019年頭年尾的這兩件大事,勾勒出了2019年中國資本市場深化改革的基本輪廓。
“大鵬一日同風起,扶搖直上九萬里!北本┎呗月蓭熓聞账嗄陙砩罡Y本市場爭議解決領(lǐng)域,并憑借成功辦理的“中國負案上市第*案”“中國上市公司股權(quán)激勵第*案”“上市公司股東濫用股東權(quán)利糾紛第*案”等多起在資本市場上具有廣泛影響力的重大案件,在業(yè)界樹立了良好的口碑。站在中國資本市場制度經(jīng)歷劇烈變革的時代門檻上,乘著制度改革的浪潮,本書編者啟動了上市公司訴訟藍皮書研究項目。在本書中,編者希望緊跟資本市場改革的新風向,通過對上市公司訴訟現(xiàn)狀的深入分析,構(gòu)建起制度變革與法律研究之間的“橋梁”,從而為改革浪潮下的上市公司更好地進行訴訟處置、糾紛解決和風險防范提供參考。
“知己知彼,百戰(zhàn)不殆!笔紫,“知己”是成功解決糾紛的基礎(chǔ)。本書以2019年全國法院審結(jié)的上市公司訴訟案例為樣本,詳盡地分析了不同行業(yè)的上市公司在涉案類型、訴訟地位、訴訟程序、標的額、訴訟結(jié)果等方面的情況,通過對5037個司法判例的實證研究,客觀、全面地呈現(xiàn)我國各行業(yè)上市公司在2019年全年內(nèi)應對民事訴訟、行政訴訟、刑事訴訟的表現(xiàn)情況。其次,“知彼”是防范法律風險的關(guān)鍵。本書全面收集和整理了31個行業(yè)在2019~2020年推出的*新法律政策文件,分析了各行業(yè)上市公司可能遭遇的法律風險,針對這些可能形成訴訟來源的外部風險,站在上市公司的角度對各行業(yè)可行的應對策略進行了簡要分析。*后,本書還從5037個樣本中選取了若干典型案例,并對案例進行分析,從“實戰(zhàn)”層面解讀了上市公司在各種訴訟情境下的具體應對情況。
總體來說,本書在一定程度填補了我國全面研究上市公司訴訟情況的空白,開創(chuàng)了上市公司訴訟藍皮書系列的先河。而《2019~2020中國上市公司訴訟藍皮書》僅僅是系列藍皮書的開端,希望本書、本系列的研究成果能夠真正為資本市場訴訟領(lǐng)域的實務探索提供有益參考。
謹序。
邢會強
2020年7月20日
自序
2020年9月4日,滬深上市公司總數(shù)突破4000家,達到4002家。上市公司數(shù)量快速增長的同時,上市公司總市值的攀升同樣令人矚目。數(shù)據(jù)顯示,截至9月4日收盤,滬深兩市上市公司總市值達到81.97萬億元,相比1990年12月“老八股”的23.82億元,30年間,滬深兩市上市公司總市值增長了約3.4萬倍。
與上市公司數(shù)量快速增長相對應的是,近些年有關(guān)上市公司的各類訴訟也呈激增態(tài)勢。對于羞于爭訟的國人來說,越來越愿意以法律手段來解決紛爭,不僅體現(xiàn)了國民法律意識的覺醒,也體現(xiàn)了國家法治的進步。
從1979年律師制度恢復以來,中國律師業(yè)已走過40多個春秋。激蕩40年間,中國律師伴隨著經(jīng)濟改革與發(fā)展的大潮,實現(xiàn)了一個又一個跨越式的發(fā)展,在參與并推動資本市場健康發(fā)展進程中起到了積極的作用。
編者及編者所在的北京策略律師事務所同事近年來為多家擬上市及上市公司客戶成功處理了不少復雜、有影響力的案件。處理案件的過程,也在推動編者更加深入地探尋資本市場的涉訴現(xiàn)狀及背后規(guī)律。
作為長期關(guān)注資本市場法律糾紛解決的律師團隊,我們將目光投注到過去一年資本市場上發(fā)生的各類訴訟案件上。經(jīng)過多番梳理,我們編寫了《2019~2020中國上市公司訴訟藍皮書》,對2019~2020年中國上市公司的訴訟情況進行了全面梳理、總結(jié)和提煉。
本書采用數(shù)據(jù)與案例相結(jié)合的形式,對31個行業(yè)、近4000家上市公司、5037個司法判例的訴訟總體情況進行了分析及實證研究。其中涉及大量原始資料收集、案例要素分類整理及數(shù)據(jù)匯總統(tǒng)計,為此我們開展了艱辛的工作,目的是為上市公司高管、投資者、律師提供資本市場訴訟實務借鑒,以期*終能對上市公司的規(guī)范化管理、糾紛解決、運行風險防范等起到參考作用。
限于時間和能力,本書對上市公司訴訟情況的挖掘與分析尚有不少可以繼續(xù)深化之處,在數(shù)據(jù)處理的精細化及標準化程度上也有許多待提升的空間。我們期待隨著對資本市場訴訟領(lǐng)域研究的不斷深入和理解的不斷深刻,以及在系列藍皮書撰寫經(jīng)驗上的豐富,我們的內(nèi)容將不斷趨于完善。
是為序。
謝會生
2020年8月17日
謝會生律師,北京策略律師事務所主任。北京大學法律碩士、清華大學EMBA,中華全國律師協(xié)會金融證券專業(yè)委員會委員,北京市2012~2014年度優(yōu)秀律師,海南國際仲裁院仲裁員,北海國際仲裁院仲裁員,中國民主建國會會員。
謝會生律師于1999年開始從事律師工作,處理過多起重大、復雜民商訴訟案件及刑事辯護案件,對訴訟理論、訴訟策略有深入研究和豐富經(jīng)驗。近年來,重點辦理資本市場糾紛解決與風險防范業(yè)務,并積累了豐富的辦案經(jīng)驗。其辦理的“負案上市第*案”“上市公司股權(quán)激勵第*案”等多起案件在行業(yè)內(nèi)產(chǎn)生重大影響。
編撰有《企業(yè)IPO知識產(chǎn)權(quán)法律風險防范與糾紛解決》(總主編,法律出版社2013年版)、《億萬富翁的傳承計劃》(總主編,法律出版社2013年版)等書籍。
目錄
第一章2019年上市公司訴訟總體情況分析
第一節(jié)2019年上市公司訴訟案件的行業(yè)及類型分析
一、2019年上市公司訴訟案件的行業(yè)分布概況
二、2019年上市公司訴訟案件類型分布情況
第二節(jié)2019年上市公司訴訟案件的訴訟程序及結(jié)果分析
一、2019年上市公司訴訟案件的訴訟程序概況
二、2019年上市公司訴訟案件標的額概況
三、2019年上市公司訴訟案件的訴訟結(jié)果概況
第二章2019年各行業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第一節(jié)農(nóng)林牧漁業(yè)
一、農(nóng)林牧漁業(yè)上市公司概況
二、農(nóng)林牧漁業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、農(nóng)林牧漁業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二節(jié)采礦業(yè)
一、采礦業(yè)上市公司概況
二、采礦業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、采礦業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第三節(jié)食品、飲品相關(guān)制造業(yè)
一、食品、飲品相關(guān)制造業(yè)上市公司概況
二、食品、飲品相關(guān)制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、食品、飲品相關(guān)制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第四節(jié)紡織、服飾相關(guān)制造業(yè)
一、紡織、服飾相關(guān)制造業(yè)上市公司概況
二、紡織、服飾相關(guān)制造業(yè)政策和法律風險新動向
三、紡織、服飾相關(guān)制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第五節(jié)木材、家具、造紙相關(guān)制造業(yè)
一、木材、家具、造紙相關(guān)制造業(yè)上市公司概況
二、木材、家具、造紙相關(guān)制造行業(yè)政策和法律風險新動向
三、木材、家具、造紙相關(guān)制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第六節(jié)印刷、文娛相關(guān)制品制造業(yè)
一、印刷、文娛相關(guān)制品制造業(yè)上市公司概況
二、印刷、文娛相關(guān)制品制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、印刷、文娛相關(guān)制品制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第七節(jié)石油化學工業(yè)
一、石油化學工業(yè)上市公司概況
二、石油化學工業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、石油化學工業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第八節(jié)醫(yī)藥制造業(yè)
一、醫(yī)藥制造業(yè)上市公司概況
二、醫(yī)藥制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、醫(yī)藥制造業(yè)行業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第九節(jié)化纖、橡膠、塑料相關(guān)制造業(yè)
一、化纖、橡膠、塑料相關(guān)制造業(yè)上市公司概況
二、化纖、橡膠、塑料相關(guān)制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、化纖、橡膠、塑料相關(guān)制造業(yè)行業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十節(jié)非金屬礦物制品業(yè)
一、非金屬礦物制品業(yè)上市公司概況
二、非金屬礦物制品業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、非金屬礦物制品業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十一節(jié)金屬相關(guān)制造業(yè)
一、金屬相關(guān)制造業(yè)上市公司概況
二、金屬相關(guān)制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、金屬相關(guān)制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十二節(jié)通用設(shè)備制造業(yè)
一、通用設(shè)備制造業(yè)上市公司概況
二、通用設(shè)備制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、通用設(shè)備制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十三節(jié)專用設(shè)備制造業(yè)
一、專用設(shè)備制造業(yè)上市公司概況
二、專用設(shè)備制造業(yè)政策和法律風險新動向
三、專用設(shè)備制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十四節(jié)汽車制造業(yè)
一、汽車制造業(yè)上市公司概況
二、汽車制造業(yè)政策和法律風險新動向
三、汽車制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十五節(jié)電氣機械和器材制造業(yè)
一、電氣機械和器材制造業(yè)上市公司概況
二、電氣機械和器材制造業(yè)政策和法律風險新動向
三、電氣機械和器材制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十六節(jié)計算機、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)
一、計算機、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)上市公司概況
二、計算機、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、計算機、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十七節(jié)儀器儀表等其他制造業(yè)
一、儀器儀表等其他制造業(yè)上市公司概況
二、儀器儀表等其他制造業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、儀器儀表等其他制造業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十八節(jié)電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)
一、電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)上市公司概況
二、電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)行業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第十九節(jié)建筑業(yè)
一、建筑業(yè)上市公司概況
二、建筑業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、建筑業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十節(jié)批發(fā)業(yè)
一、批發(fā)業(yè)上市公司概況
二、批發(fā)業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、批發(fā)業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十一節(jié)零售業(yè)
一、零售業(yè)上市公司概況
二、零售業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、零售業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十二節(jié)運輸倉儲食宿服務業(yè)
一、運輸倉儲食宿服務業(yè)上市公司概況
二、運輸倉儲食宿服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、運輸倉儲食宿服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十三節(jié)電信、廣播電視和衛(wèi)星傳輸服務業(yè)
一、電信、廣播電視和衛(wèi)星傳輸服務業(yè)上市公司概況
二、電信、廣播電視和衛(wèi)星傳輸服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、電信、廣播電視和衛(wèi)星傳輸服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十四節(jié)互聯(lián)網(wǎng)和信息技術(shù)相關(guān)服務業(yè)
一、互聯(lián)網(wǎng)和信息技術(shù)相關(guān)服務業(yè)上市公司概況
二、互聯(lián)網(wǎng)和信息技術(shù)相關(guān)服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、互聯(lián)網(wǎng)和信息技術(shù)相關(guān)服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十五節(jié)金融業(yè)
一、金融業(yè)上市公司概況
二、金融業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、金融業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十六節(jié)房地產(chǎn)業(yè)
一、房地產(chǎn)業(yè)上市公司概況
二、房地產(chǎn)業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、房地產(chǎn)業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十七節(jié)租賃和商務服務業(yè)
一、租賃和商務服務業(yè)上市公司概況
二、租賃和商務服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、租賃和商務服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十八節(jié)科學研究和技術(shù)服務業(yè)
一、科學研究和技術(shù)服務業(yè)上市公司概況
二、科學研究和技術(shù)服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、科學研究和技術(shù)服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第二十九節(jié)公共事業(yè)等其他服務業(yè)
一、公共事業(yè)等其他服務業(yè)上市公司概況
二、公共事業(yè)等其他服務業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、公共事業(yè)等其他服務業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第三十節(jié)文化、體育和娛樂業(yè)
一、文化、體育和娛樂業(yè)上市公司概況
二、文化、體育和娛樂業(yè)行業(yè)政策和法律風險新動向
三、文化、體育和娛樂業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第三十一節(jié)綜合行業(yè)
一、綜合行業(yè)上市公司概況
二、綜合行業(yè)上市公司訴訟情況統(tǒng)計
第三章2019年上市公司典型訴訟案例分析
第一節(jié)民事典型案例分析
一、山東礦機租賃合同糾紛案
二、廈門廈工買賣合同糾紛案
三、永泰能源公司債券交易糾紛案
四、瀘州老窖商標權(quán)侵權(quán)糾紛案
五、方正科技證券虛假陳述(關(guān)聯(lián)交易)責任糾紛案
六、皇臺酒業(yè)證券虛假陳述(虛增利潤)責任糾紛案
七、華錦股份建設(shè)工程合同糾紛案
八、樂視網(wǎng)不正當競爭糾紛案
九、京漢股份聯(lián)營合同糾紛案
十、華聯(lián)股份生命權(quán)、健康權(quán)、身體權(quán)糾紛案
第二節(jié)行政典型案例分析
一、好太太商標異議復審行政糾紛案
二、獐子島行政處罰爭議糾紛案
參考文獻