前 言

一個公司的發(fā)展始終需要充足的資金作保障，要想實現(xiàn)發(fā)展，公司就必

須不斷地融資。尤其對于初創(chuàng)公司來說，這已經(jīng)成為其生存下去的必要保障。

但融資之路實際操作起來卻復雜、艱難，充滿坎坷，很多公司往往無法

走到最后。相關(guān)專家甚至認為，融資是一個世界范圍的難題，融資能否成功決

定了公司的未來發(fā)展。

如今，由于缺乏相關(guān)經(jīng)驗，創(chuàng)業(yè)者在融資過程中遭遇了很多嚴峻挑戰(zhàn)，

他們無法把握正確的融資時機，不了解融資的流程，不會撰寫有吸引力的商業(yè)

計劃書，無法做出一份合理的估值，不清楚怎樣和投資者溝通……

其實，上面的每一項工作對于創(chuàng)業(yè)者來說都非常重要，無論哪個環(huán)節(jié)出

現(xiàn)問題，都很可能導致融資的失敗。

因此，為了提高融資的成功率，創(chuàng)業(yè)者需要做一些融資方面的功課，內(nèi)

容包括：融資時機、股權(quán)架構(gòu)、公司估值、融資規(guī)范與流程、商業(yè)計劃書與融

資路演、投資者篩選與接觸、盡職調(diào)查、投資協(xié)議簽訂等。

當然，也有很多創(chuàng)業(yè)者野心很大，他們并沒有把融資當成最終目標，而

是希望將自己的公司成功上市。在上市之前，進行前期準備工作的同時還要了

解上市的方式、流程，以及法律法規(guī)。

目前，市場上有很多介紹融資、上市理論的書籍，而介紹公司如何從0

到1實現(xiàn)融資上市，如何合理分配股權(quán)，如何與投資者建立并維持良好關(guān)系，

企業(yè)融資Ⅲ

從股權(quán)估值到上市后管理

II

如何達成上市愿望等內(nèi)容的書籍卻寥寥無幾。

事實上，讀者最關(guān)心、最想看到的并不是與融資相關(guān)的理論知識，而是

如何進行實際操作。為了滿足讀者的需求，本書以企業(yè)融資和上市為切入點，

并結(jié)合作者自身多年的知識積累和實踐經(jīng)驗編著而成。

本書不僅闡述了很多基礎(chǔ)性內(nèi)容，還附帶了大量的經(jīng)典案例和精心制作

的圖表。本書的文字詼諧幽默、淺顯直白，目的是讓讀者在輕松愉快的氛圍中

學習知識。

通過對本書的學習，讀者可以迅速了解融資與上市相關(guān)的知識要點，掌

握獲得融資、成功上市的真諦�？梢钥隙ǖ氖�，對有融資與上市需求的創(chuàng)業(yè)者

來說，本書的學習之旅將是一段非常完美的體驗。

在資金為王的時代，無論是初創(chuàng)公司，還是已經(jīng)發(fā)展成熟的公司，都不

能忽略融資的重要性，更不能放棄上市的目標。作為公司的領(lǐng)頭人，創(chuàng)業(yè)者必

須不斷充實自己，努力創(chuàng)造美好的明天。

編 者

2020年5月